Nawigator FX 23 grudnia 2016

EURPLN stabilnie, na poziomie ok. 4.4100. Na rynku typowa świąteczna atmosfera, mała zmienność i obroty.

USDPLN stabilnie, na poziomie ok. 4.2225.

GBPPLN niżej na poziomie ok. 5.1750.

USDCNH stabilnie, na poziomie ok 6.9480.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane podobnie jak wczoraj, oprócz pary GBPPLN, która jest niżej. Okres świąteczny to z reguły mała zmienność i powolne umacnianie się lokalnej waluty, a więc kwotowania strategii zerokosztowych też powinny być mniej atrakcyjne.

Nawigator FX


Nawigator FX 22 grudnia 2016

EURPLN stabilnie, na rynku niewiele się dzieje, obecnie EURPLN na poziomie ok. 4.4150.

USDPLN nieco niżej ok. 4.2175. Powodem jest rosnący EURUSD, który obecnie wynosi ok. 1.0460.

GBPPLN na poziomie ok. 5.2050.

USDCNH poziomie ok. 6.9425.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane na tym samym poziomie co poprzednio, różnice wynikają jedynie z innego kurs spot. Okres świąteczny to uspokojenie na rynku i kurczenie się premii za ryzyko opcji CALL, a tym samym gorsza wycena strategii zabezpieczających.

Nawigator FX


Nawigator FX 21 grudnia 2017

EURPLN stabilnie na poziomie ok. 4.4100. Na rynku niewielka zmienność przed nachodzącymi świętami. Przy braku innych negatywnych wiadomości możliwe umocnienie do 4.4000.

USDPLN stabilnie na poziomie ok. 4.2450. Dzisiaj dane o sprzedaży domów na r. wtórnym, które mogą dodać nieco ożywienia na rynku.

GBPPLN na poziomie ok. 5.2400.

USDCNH na poziomie ok. 6.9400.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane nieco gorzej niż wczoraj. Coraz mniejsza zmienność na rynku w okresie przedświątecznym powoduje, ze wycena  strategii staje się mniej atrakcyjna.

Nawigator FX


Nawigator FX 20 grudnia 2016

EURPLN stabilnie na poziomie ok. 4.4150. Złoty zachowuje sporą odporność na wydarzenia w Turcji i Niemczech. Wczoraj poznaliśmy dane makro odnośnie produkcji przemysłowej i sprzedaży detalicznej, które odpowiednio wyniosły 3.3 % r/r i 6.6% r/r i były znacznie lepsze od poprzednich odczytów.

USDPLN nieco wyżej na poziomie ok. 4.2500. Powodem spadek EURUSD będący wynikiem wydarzeń w Turcji i Niemczech, które zepchnęły kurs poniżej 1.0400. Wczoraj również przemawiała prezes FED, której przemówienie nie wniosło nic nowego i okazało się bez wpływu na rynek.

GBPPLN na poziomie ok. 5.2550.

USDCNH poziomie ok 6.9475

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane nieco gorzej niż wczoraj, oprócz USDPLN. Powodem jest niska zmienność na złotym  i powolne jego umacnianie. USDPLN natomiast jest kwotowany lepiej, głównie z powodu spadającego EURUSD i ostatnich wydarzeń politycznych.

Nawigator FX


Nawigator FX 19 grudnia 2016

EURPLN stabilnie na poziomie 4.4150. Na rynku powoli czuć święta i w związku z tym niższą płynność. Dzisiaj poznamy dane o produkcji przemysłowej (oczekiw.1.5%) i sprzedaży detalicznej (oczekiw. 4.7%). Złoty powinien oscylować w okolicach 4.40-4.44.

USDPLN po zeszłotygodniowych zawirowaniach ustabilizował się na poziomie ok. 4.2200. Do końca roku nie ma istotnych danych makro z USA, zatem presja na umocnienie dolara powinna zniknąć, tym samym zmniejszając zmienność na rynku.

GBPPLN na poziomie ok. 5.2700.

USDCNH poziomie ok 6.9450.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane nieco gorzej niż wczoraj. Mniejsza zmienność na rynku w okresie przedświątecznym i brak istotnych danych powodują, że premia za ryzyko opcji CALL zmniejsza się, pogarszając wycenę strategii zabezpieczających.

Nawigator FX


Nawigator FX 16 grudnia 2016

EURPLN zachowywał się stabilnie po decyzji FED, obecnie wynosi ok. 4.4300. Wygląda na to, że jastrzębia retoryka była w dużej mierze w cenie EURPLN. Komunikat FED, to był główny element niepewności, do końca roku nie ma istotnych danych makro, a więc złoty, w przypadku braku negatywnych wiadomości powinien umocnić się w okolice 4.4000.

USDPLN cechował się wczoraj sporą zmiennością i tym samym ustanowił nowe maxima w okolicach 4.2800. Wszystko za sprawą EURUSD, który zdołał przełamać poziom 1.0400. Obecnie USDPLN wynosi ok. 4.2300.

GBPPLN na poziomie ok. 5.2550.  Wczoraj BoE nie zmienił stóp procentowych i zapowiedział kontynuacje  polityki wait-and-see.

USDCNH poziomie ok 6.9500.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane gorzej niż wczoraj. Po dosyć nerwowym dniu dla złotego wczoraj, dzisiaj uspokojenie i lekkie umocnienie naszej waluty. Zniknął również główny element niepewności jeśli chodzi o retorykę FED, tak więc powoli premia ryzyko opcji CALL topnieje. Efektem tego jest gorsza wycena strategii zabezpieczających.

Przykładowe kwotowania wybranych strategii zabezpieczających (Par forward, Forward Extra, Korytarz Zerokosztowy) w linku poniżej: Nawigator FX


Nawigator FX 15 grudnia 2017

EURPLN nieco niżej na poziomie ok. 4.4350. Wczorajsza decyzja i komunikat, mimo że bardziej jastrzębi niż spodziewał się rynek ma póki co niewielki wpływ na tę pare walutową. Do końca roku niewiele jest jest ważnych danych i przy braku negatywnych wiadomości złoty powinien powoli się umacniać w okolice 4.4000.

USDPLN wyżej na poziomie ok. 4.2225. Wczoraj FED zgodnie z oczekiwaniami podniósł stopy procentowe o 0.25%, a co ważniejsze komunikat miał charakter bardziej jastrzębi, niż się spodziewano. Spowodowało to znaczy spadek ERUUSD poniżej poziomu 1.0500 windując kurs USDPLN. Nowe, wyższe projekcje wzrostu skłoniły FED do zwiększenia podwyżek z 2 na 3 w 2017. Czy tak się stanie, wszystko zależy od reform proponowanych przez gabinet nowego prezydenta i ich wpływ na otoczenie gospodarcze.

GBPPLN stabilnie na poziomie ok 5.3000. Dzisiaj decyzja BoE w sprawie stóp procentowych, oczekiwany brak podwyżek.

USDCNH poziomie ok 6.9250. Wczorajsza decyzja FED niewielki miała niewielki wpływ na Juana.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane gorzej niż wczoraj, wyjątkiem jest USDPLN. Wczorajszy FED, czyli główny czynnik niepewności zniknął powodując zmniejszenie się premii za ryzyko opcji CALL. Spowodowało to pogorszenie strategii zerokosztowych. Wyjątkiem jest para USDPLN, której kurs wzrósł ponownie w okolice 4.2300.

Przykładowe kwotowania wybranych strategii zabezpieczających (Par forward, Forward Extra, Korytarz Zerokosztowy) w linku poniżej:

Nawigator FX


Nawigator FX 13 grudnia 2016

EURPLN stabilnie, na poziomie ok. 4.4500. Na rynku niewielka zmienność w oczekiwaniu na FED. Wczoraj poznaliśmy finalny odczyt inflacji na poziomie 0.0% r/r , który potwierdza, ze okres deflacji w Polsce się skończył.

USDPLN również stabilnie na poziomie ok. 4.2000. Zarówno na rynku obligacji i walutowym niewielki
ruch w oczekiwaniu na FED.

GBPPLN nieco wyżej na poziomie ok. 5.3250.
USDCNH na poziomie ok. 6.9310. Wczoraj poznaliśmy dane o produkcji przemysłowej na poziomie 6.2 vs 6.1 poprzednio, a także sprzedaży detalicznej 10.8 vs 10.0 poprzednio. Dane te są lepsze od oczekiwanych.

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane na podobnych poziomach co wczoraj. Ceny tych strategii utrzymywane są głównie przez jutrzejszą decyzję i komunikat FED.

Przykładowe kwotowania wybranych strategii zabezpieczających (Par forward, Forward Extra, Korytarz Zerokosztowy) w linku poniżej:

Nawigator FX

 


Nawigator FX 12 grudnia 2016

  • EURPLN nieco wyżej na poziomie ok. 4.4600. W tym tygodniu poznamy sporo danych makro z kraju i ze świata. Krajowe dane to: inflacja (oczek. 0.0 % r/r), inflacja bazowa , dane o bilansie płatniczym, przeciętne wynagrodzenie i zatrudnienie. Wydarzeniem mającym największy wpływ na złotówkę będzie decyzja FED odnośnie stóp procentowych, a przede wszystkim komunikat po decyzji.
  • USDPLN wciąż powyżej 4.2000, obecnie na poziomie ok 4.2100. Powodem jest słabe EUR wobec USD będące konsekwencją decyzji ECB. Ponadto decyzja OPEC o obniżeniu produkcji ropy, to również czynnik wspierający dolara. W tym tygodniu oprócz decyzji FED spora porcja danych z USA, mocne dane -> stopy procentowe w górę -> mocny USD. Dane makro z USA: sprzedaż detaliczna (oczek. 0.3 % m/m), produkcja przemysłowa (oczek.-0.2 %m/m), CPI (oczek. 0.2% m/m), dane z rynku nieruchomości.
  • GBPPLN na poziomie ok. 5.3000. W tym tygodniu poznamy decyzję w sprawie stóp i komunikat BoE.

 

  • USDCNH poziomie ok 6.9375. W tym tygodniu poznamy dane o produkcji przemysłowej (oczek. 6.1 % m/m).

 

Strategie zabezpieczające zerokosztowe (przypadek eksportera) wyceniane nieco lepiej niż wczoraj. Powodem jest wyższy kurs spot, a także spora liczba ważnych danych makro publikowanych  w tym tygodniu. Mocniejsze dane z US, to słabsze waluty EM. Mimo, że złoty zszedł poniżej 4.5000, to obecny poziomie są ciagle atrakcyjne dla eksporterów i warto to wykorzystać.

Kwotowania strategii zabezpieczających w powyższym linku: Nawigator FX


Archiwum

ponwtśrczwptsobnie
  12345
6789101112
13141516171819
20212223242526
       
  12345
6789101112
13141516171819
20212223242526
2728     
       
      1
2345678
9101112131415
16171819202122
23242526272829
3031     
   1234
567891011
12131415161718
262728293031 
       
 123456
78910111213
14151617181920
21222324252627
282930    
       

Kategorie

  • KRS: 0000386709
  • NIP: 781-186-42-93
  • REGON: 301-744-029